不動產放款飆高房市難降溫 專家：應推新產業政策

根據金管會最新統計，2021年11月底本國銀行不動產放款總餘額達12.41兆元，創下史上新高紀錄，而2021年前11月住宅及建築貸款增加9,626億元、增幅達8.9%，也較2020年同期加速，顯示國內房市熱度難減，讓金管會不得不祭出政策打炒房。《住展》雜誌研發長何世昌對《大紀元時報》表示，對銀行施壓會有成效，但不會太明顯，主要是臺灣目前沒有新的產業政策或更有利的投資獎勵方案，所以資金還是不斷地湧進房市。

金管會公布，在房貸及建築融資方面，去年11月底為11兆7,712億元，與10月底的11兆6,550億元相比，大幅增加1,162億元，這也是去年6月至11月期間，首度單月增額超過千億元。

細究「銀行業整體不動產放款」年增率，金管會銀行局副局長童政彰說，去年6月為10.45%、7月為10.26%、8月為9.92%、9月為9.62% 、10月為9.51%及11月為9%。他說，從去年7月開始連續5個月下降，代表金管會配合央行的打炒房政策，發揮某種程度的效果。

不過，何世昌表示，儘管政府對銀行施壓會有一定成效，特別是公股銀行都會配合政策走向，但如今房市還是相當旺，公股銀行緊縮貸款所空出來的「市場肥肉」，就會被民營銀行「搶去吃了」，政策影響可能有限。

何世昌指出，政府不希望業者把放款過度集中在不動產市場，這沒有問題，但問題是「銀行手上滿手的爛頭寸（銀行存放款差額）要怎麼辦？」銀行本身需要賺錢，太多餘裕資金無法放出去，可能需要思考新的產業政策，或是更有利的投資獎勵方案，讓銀行可以投放資金，不然錢還是會往不動產湧進。

他進一步說明，還有一項銀行很願意放款給不動產的原因，就是信貸風險太高，如果放款給電子科技業，好的方面是可以促進產業發展，但機器不斷折舊、倒帳的機率也高，例如最近的英穩達，一家就倒了20幾億元；而不動產放款卻相對安全，即使降價將不良債權的房屋賣掉，資金都可以回收，所以不動產的呆帳比率非常低。

何世昌說，除了不讓銀行過度集中放款在不動產市場外，應提出配套方案，政策落實效果才會更好，讓這些資金有地方去，要替資金疏洪。

金管會主委黃天牧曾在2021年底預告會再出手打炒房，未來預計方向包括配合央行對餘屋貸款、高價住宅貸款、第三戶以上房貸等，增加銀行適用的風險權數，以加強銀行控管不動產授信風險。