瑞信年報出爐 坦言內部控管有「重大缺陷」

美國矽谷銀行（SVB）風波未止，歐洲的瑞士信貸（Credit Suisse）爆出內部控管存在「重大缺陷」，無法阻止客戶外流，同時其最大股東沙烏地國家銀行表示，將不會對瑞士信貸供任何進一步的財務援助。

綜合媒體報導，瑞士信貸（Credit Suisse）在14日公佈2022年年報，內容提到，公司2021年和2022年的「財務報告控管不彰」，且已發現重大的缺陷。

瑞信表示，流動性風險問題正在加劇，管理資產的減少預計將導致淨利息收入和經常性費用減少，進而影響銀行的資本狀況目標。報告指出，如果無法阻止這些資金的外流，並恢復瑞信管理的資產和存款，可能會對業績和財務狀況產生重大不利影響。

瑞信市值已蒸發約80％

報導說，瑞信近年頻踩雷，包括2021年面臨美國資產管理公司Archegos斷頭和英國金融服務公司Greensill破產。特別是Greensill破產以來，瑞信市值已蒸發約80％。

瑞士信貸最大股東沙烏地國家銀行，其總裁艾爾庫戴利 (Ammar Al Khudairy)在15日明確表示，他們將不能再提供援助，因為這會超過10%門檻，屬於監管問題。

在15日，瑞信在瑞士股市早盤一度重挫18%，因而暫停交易，股價連續第二天再寫新低。

瑞信投資模式類似矽銀

台新金首席經濟學家李鎮宇接受《大紀元時報》採訪時表示，瑞信一直都有內控的問題，現在加上矽谷銀行破產的事件，更加深大家對金融股的疑慮，特別是瑞士信貸在某種程度的投資模式，跟矽谷銀行有些類似。

以矽谷銀行而言，李鎮宇說，他們在2019年~2022年間，客戶的存款餘額增加三倍，一般而言，這些錢屬於短天期，不應該拿去買長天期的公債，會造成天期不對稱的狀態，而矽谷銀行卻在錯誤的地方建立過大的部位，這是相當荒謬的事情。

內控問題不透明

至於瑞士信貸，他說，近期他們的信貸違約交換(CDS)又往上飆升，要關注的是，其年報所稱的內控問題到底為何，目前並沒有明確的資訊，各方都在關注緊盯，而大股東不再注資，則可能是壓垮瑞士信貸的最後一根稻草。至於瑞士信貸是否投資過多中國債券？李鎮宇說，目前還無法知曉。

由於臺灣壽險業去年曾發生淨值危機，外界也跟這次矽谷銀行事件進行連結。不具名銀行從業人士接受《大紀元時報》採訪時坦言，兩者確實有相似之處，近期臺灣金融業裡，股價領跌的還是壽險業，主要是擔心去年的資不抵債，所導致的帳面損失會延燒至今。

該人士說，矽谷銀行這次也是因為資不抵債而出問題，但不同之處是，臺灣比較屬於上市監理問題，利率上升時，資產減損但負債也會跟著減損，而矽谷銀行則是買太多不該買的債券。◇